历史分析显示,中东危机过后,油价往往会持续上涨,而随着避险资产黄金和美国国债从最初的高点逐渐回落,股市最终也会大幅走高。
周五(1月3日),美国在巴格达发动的空袭导致伊朗最高军事指挥官之一苏莱曼尼(Qasem Soleimani)丧生,油价随之飙升约4%。避险资产也上涨,债券和美元走高。美国股市下滑,标普500指数下跌约0.8%,道琼斯指数下跌超过250点,跌幅0.9%,投资者减少了部分风险。
如果金融市场遵循历史先例,其中许多变化将在未来几个月逆转。
(来源:Kensho、CNBC)
美国全国广播公司财经频道(CNBC)使用对冲基金分析工具Kensho分析了过去30年中东发生的20起危机事件后的金融市场,其中包括去年9月沙特阿拉伯石油设施遭受的袭击。分析发现,在重大事件发生后的一个月内,油价有80%以上的时间会出现积极变化。黄金和股票紧随其后,成为第二成功的资产类别。
展望未来三个月,股市和油价有望进一步上涨,而避险资产则将回吐涨幅。在此期间,美国国债和美元的平均回报率为负,而黄金价格则持平。
袭击发生后,对近期油价的看法不一。瑞银(UBS)在一份报告中表示,投资者不应预期油价会持续上涨,而SunTrust表示,罢工“可能会为油价设定一个新的更高底部”。
由于不确定伊朗将如何应对,分析师对股市持谨慎态度。
Evercore ISI在给客户的报告中称,“除非事态升级,否则股市仍处于有利的环境中。”而瑞银则建议投资者“考虑保护策略“。
苏莱曼尼是伊朗政坛的关键人物,也是伊朗一支精锐特种部队的领导人。本周早些时候,他被指责对美国驻巴格达大使馆发动袭击。这次有针对性的袭击还打死了伊朗支持的民兵组织“人民动员部队”的副指挥官穆罕迪斯(Abu Mahdi al-Muhandis)。
美国国务院敦促在伊拉克的美国公民尽快离开。伊朗领导人呼吁对这次袭击进行报复。
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